خاور اعلام کرده است که قصد دارد پس از مدت ها، یک افزایش سرمایه سنگین به میزان 1900 درصد بدهد. خاور، از معدود شرکت های خودروسازی کشور است که زیان انباشته ندارد و حضور مدیرعامل جدید این شرکت، امیدها برای تداوم روند سودآوری و ارتقا بازار این شرکت خودروسازی را افزایش داده است.
900 درصد از 1900 درصد افزایش سرمایه خاور، خوشبختانه از محل مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها است. در این گزارش، پیش بینی درآمد عملیاتی و فروش خاور تا سال 1404 شمسی، در اختیار سهامداران قرار گرفته است.
در گزارش امروز اقتصاد شهروند، نگاهی داریم به گزارش توجیهی افزایش سرمایه خاور. اگر دیدگاهی درباره این سهم شگفت انگیز گروه خودروسازی در سال 1400 دارید، مراتب را از طریق بخش کامنت در انتهای گفتار به اشتراک بگذارید.
درباره گزارش توجیهی افزایش سرمایه خاور
اظهار نظر حسابرس و بازرس قانونی نسبت به گزارش توجیهی هیات مدیره در خصوص افزایش سرمایه خاور، 4 شهریور 1400 روانه کدال شد تا امیدهای هزاران سهامدار خاور به افزایش سرمایه و به روز رسانی دارایی های شرکت افزایش یابد.
سرمایه فعلی خاور، 4.989.059.000.000 ریال است که قرار است با 1900 درصد افزایش سرمایه به 94.800.158.000.000 ریال تغییر کند. این افزایش سرمایه به منظور اصلاح ساختار مالی و خروج خاور از شمول مفاد ماده 141 قانون تجارت صورت می گیرد.
محل افزایش سرمایه 1900 درصدی خاور، مطالبات حال شدن سهامداران و آورده نقدی و مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها می باشد. انجام افزایش سرمایه یاد شده منوط به موافقت سازمان بورس و اوراق بهادار و تصویب مجمع عمومی فوق العاده بوده و جزییات تکمیلی در همین گفتار به روز رسانی خواهد شد.
حتما بخوانید : ایران خودرو دیزل شگفتی ساز شرکت های بورسی : خاور ۱۴۰۰
(سازمان حسابرسی وزارت امور اقتصادی و دارایی، 7 شهریور 1400 درباره گزارش بازرس قانونی ، نامه ای به ایران خودرو دیزل زد )
چند نکته درباره گزارش توجیهی افزایش سرمایه خاور اهمیت دارد که سهامداران این سهم باید در نظر داشته باشند :
- گزارش توجیهی موره دوم مرداد 1400 هیات مدیره شرکت ایران خودرو دیزل، در خصوص افزایش سرمایه شرکت از مبلغ 4.989 میلیارد ریال به مبلغ 99.789 میلیارد ریال مشتمل بر صورت وضعیت مالی فرضی، صورت های سود و زیان فرضی، طبق استاندارد حسابرسی رسیدگی به اطلاعات مالی آتی مورد رسیدگی سازمان حسابرسی قرار گرفته است.
- گزارش توجیهی افزایش سرمایه خاور در اجرای تبصره 2 ماده 161 اصلاحیه قانون تجارت با هدف اصلاح ساختار مالی و خروج از ماده 141 اصلاحیه قانون تجارت طی 2 مرحله، به ترتیب از محل آورده نقدی و مطالبات حال شده سهامداران به ترتیب به مبالغ 38.224 میلیارد ریال و 11.776 میلیارد ریال و مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها شامل زمین، ساختمان و سرمایه گذاری های بلند مدت جمعا به مبلغ 44.800 میلیارد ریال، با استفاده از مفاد ماده 14 قانون حداکثر استاده از توان تولیدی و خدماتی کشور و حمایت ازکالای ایران تهیه شده است.
- ما به التفاوت ارزش دفتری و کارشناسی 3 قطعه زمین اوقافی جمعا به مبلع 2.137 میلیارد ریال به عنوان بخشی از مازاد بهای تجدید ارزیابی دارایی ها لحاظ شده است. مبلغ 2.129 میلیارد ریال مالیات انتقالی از بابت استهلاک تجدید ارزیابی در محاسبات مازاد تجدید ارزیابی منعکس نشده است.
- سازمان حسابرسی در بند 4 نامه اعلامی خود تصریح کرده است که گزارش توجیهی، بر اساس مفروضات به گونه ای است که مناسب و طبق استانداردهای حسابداری تهیه شده است.
- از مبلغ افزایش سرمایه پیشنهادی از محل تجدید ارزیابی دارایی های ثابت مشهود و سرمایه گذاری های بلند مدت، مبلغ 40.534میلیارد ریال در رعایت مفاد 14 قانون حداکثر استفاده از توان تولیدی و خدماتی کشور و حمایت از کالای ایرانی مانعی ندارد.
- افزایش سرمایه خاور از محل تجدید ارزیابی دارایی ها و مطالبات حال شده سهامداران منجر به ورود منابع نقدی نمی شود و تجدید ارزیابی موجب افزایش هزینه استهلاک سال های بعد می شود .
هیات مدیره سهام خاور در زمان افزایش سرمایه
- شرکت مهندسی و تامین قطعات خودرو دیزل به نمایندگی مهدی محمدی
- شرکت تولیدی قطعات خاور به نمایندگی مهدی بالو
- شرکت ایران خودرو به نمایندگی جواد توسلی مهر به عنوان مدیرعامل
- شرکت سرمایه گذاری سمند به نمایندگی حسن وفادار ینگجه
- شرکت مهندسی خدمات صنعتی ایران خودرو به نمایندگی مرتضی الهویی
تاریخچه افزایش سرمایه های خاور
- 22 تیر سال 1393- میزان افزایش سرمایه 212 درصد از مازاد تجدید ارزیابی دارای ها
- 28 خرداد سال 1387 میزان افزایش سرمایه 65 درصد از مطالبات و آورده نقدی
- اول شهریور 1383 – میزان افزایش سرمایه 50 درصد از اندوخته طرح توسعه و سود انباشته
- 31 اردیبهشت 1383 میزان افزایش سرمایه 100 درصد از مطالبات و آورده نقدی
( وضعیت صورت وضعیت مالی خاور در سال های 1397 تا 31 تیر ماه سال 1400 به گزارش سازمان حسابرسی)
نتایج حاصل از آخرین افزایش سرمایه خاور
افزایش سرمایه قبلی شرکت از مبلغ 1.600.000 میلیون ریال به مبلغ 4.989.059 میلیون ریال و از محل مازاد تجدید ارزیابی دارایی بوده که به منظور اصلاح ساختار مالی و جلوگیری از شمولیت مفاد ماده 141 قانون تجارت انجام گرفت. این افزایش سرمایه طی تصمیمات مجمع عمومی فوق العاده مورخ 28 اسفند سال 1392 تصویب شد.
افزایش سرمایه شرکت ایران خودرو دیزل، 5 فایده اصلی به همراه خواهد داشت:
- بهبود وضعیت اهرم مالی شرکت
- بهبود ساختار سرمایه شرکت و افزایش توان رقابتی و حد اعتباری
- ارائه ارزش منصفانه در صورت های مالی و افزایش شفافیت نسبت های مالی
- نزدیک شدن ارزش حقوق صاحبان سهام به ارزش واقعی شرکت
- افزایش تولید و فروش به جهت بهبود وضعیت سرمایه در گردش
سرمایه گذاری مورد نیاز و منابع تامین آن
مبلغ کل سرمایه گذاری مورد نیاز جهت اجرای برنامه های یاد شده فوق 94.800.158 میلیون ریال و منابع تامین آن به شرح زیر است:
مبلغ افزایش سرمایه پیشنهادی و محل تامین آن
با توجه به توضیحات ارائه شده، شرکت ایران خودرو دیزل، سرمایه خود را از مبلع 4.989.059 میلیون ریال به مبلغ 99.789.217 میلیون ریال طی 2 مرحله از محل مطالبات و آورده نقدی سهامداران و مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها به شرح زیر افزایش می دهد:
- 11.775.796 میلیون ریال (معادل 236درصد سرمایه فعلی) از محل مطالبات حال شده سهامداران
- 38.224.204 میلیون ریال( معادل 766 درصد سرمایه فعلی) از محل آورده نقدی سهامداران
- 44.800.158 میلیون ریال (معادل 897 درصد سرمایه فعلی) از محل مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها
تجدید ارزیابی زمین خاور
- بهای تمام شده: 3.524.545 میلیون ریال
- ارزش دفتری: 3.522.545 میلیون ریال
- ارزش کارشناسی: 25.239.055 میلیون ریال
- مازاد تجدید ارزیابی دارایی ها: 21.716.510 میلیون ریال
تجدید ارزیابی ساختمان خاور
- بهای تمام شده: 754.491 میلیون ریال
- ارزش دفتری: 211.713 میلیون ریال
- ارزش کارشناسی: 8.729.385 میلیون ریال
- مازاد تجدید ارزیابی : 14.565.975 میلیون ریال
سرمایه گذاری های خاور
- بهای تمام شده: 832.466 میلیون ریال
- ارزش دفتری: 832.466 میلیون ریال
- ارزش کارشناسی:15.398.441 میلیون ریال
- مازاد تجدید ارزیابی : 14.565.974 میلیون ریال
جزییات مطالبات و آورده نقدی سهامداران شرکت ایران خودرو دیزل
- شرکت ایران خودرو: 23.39 درصد سهامدارای. جمع مطالبات: 48.841.439 میلیون ریال و سهم از افزایش سرمایه:11.695.866 میلیون ریال
- سایر سهامداران: 76.61 درصد. مطالبات سهامدار: 79.930 میلیون ریال / سهم از افزایش سرمایه: 38.304.134 میلیون ریال
بر اساس گزارش کارشناسی رسمی قوه قضاییه، ارزش کارشناسی زمین های شرکت در 18 پلاک به شرح اعلامی در عکس فوق الذکر است. نگاه کنید که ارزش دفتری بسیاری از پلاک های ثبتی خاور به نسبت ارزش کارشناسی، چه تفاوتی دارد.
این تفاوت ارزش دفتری با ارزش کارشناسی در دارایی های بسیاری از سهام بورس و فرابورس ایران به چشم می خورد.
بر اساس گزارش کارشناسی رسمی قوه قضاییه، ارزش کارشناسی 19 ساختمان شرکت ایران خودرو دیزل در تهران به شرح اعلامی در جدول فوق است. نگاه کنید که ارزش دفتری بسیاری از دارایی ها به نسبت ارزش کارشناسی، بسیار کم است. البته خاور، در گزارش توجیهی افزایش سرمایه، جزییات 18 ساختمان خود را از مخزن و ساختمان پمپ گازوییل تا ساختمان کارخانه را در ارزیابی ارائه کرده است.
سرمایه گذاری های بلند مدت شرکت ایران خودرو دیزل
سرمایه گذاری های بلند مدت شرکت ایران خودرو دیزل در 16 شرکت به شرح زیر اعلام شده است:
- – چرخشگر: درصد مالیکت 49 درصد
- – اپکو: درصد کالکیت 51 درصد
- – شرکت تولید محور خودرو: درصد مالکیت: 9.54 درصد
- – شرکت ایران خودرو فارس: درصد مالکیت: 17 درصد
- – شرکت تولید قطعات خاور: درصدمالکیت: 99 درصد
- – شرکت تاپ خودرو: درصد مالکیت: 99 درصد
- – شرکت ایدم: درصد مالکیت: نیم درصد
- – شرکت گواه
- – شرکت لیزینگ خودرو غدیر:
- – شرکت تاپ سرویس و توسعه خودرو کار در حال انحلال است
- – شرکت سرمایه گذاری سمند
- – شرکتآزمایش: درصد مالکیت 0.14 درصد
- – شرکت گچ تهران: درصد مالکیت: 098 درصد
- – شرکت تولید قطعات اتومبیل ایران
جمع ارزش دفتری سرمایه گذاری های بلند مدت شرکت ایران خودرو دیزل، 832.466 میلیون ریال و جمع ارزش کارشناسی سهم شرکت نیز 15.398.441 میلیون ریال و جمع مازاد تجدید ارزیابی دارایی های خاور: 14.565.975 میلیون ریال اعلام شده است.
پیش بینی صورت مالی
طبق گزارش توجیهی افزایش سرمایه شرکت ایران خودرو دیزل، پیش بینی صورت وضعیت مالی خاور برای سال 1400 و 1401 شمسی را در جدول بالا مشاهده می کنید.
پس از افزایش سرمایه، شاهد تغییراتی در دارایی های ثابت مشهود، دارایی های نامشهود خاور، سرمایه گذاری های بلند مدت، دریافتنی های بلند مدت، پیش پرداخت ها، موجودی نقد، جمع دارایی های جاری و اندوخته قانونی خواهیم بود.
صورت تغییرات در حقوق مالکانه
طبق گزارش توجیهی شرکت ایران خودرو دیزل، صورت تغییرات در حقوق مالکانه خاور از سال 1399 شمسی تا سال 1404 شمسی را در جدول بالا مشاهده می کنید.
در این جدول، خاور می گوید که پیش از عدم افزایش سرمایه و تا پس از افزایش سرمایه، تا سال 1404 هجری شمسی، وضعیت سود و زیان و اندوخته قانونی به چه صورت خواهد شد. این ها ،داده های خوبی برای تحلیل فاندمنتالیست های بورس ایران و افرادی است که قصد سرمایه گذاری روی خاور تا پایان دولت اول رئیسی دارند.
درآمد های عملیاتی شرکت ایران خودرو دیزل تا سال 1404
تعداد تولید و فروش شرکت ایران خودرو دیزل طی سال های آتی در هر 2 حالت انجام و عدم انجام افزایش سرمایه با توجه به وضعیت بازار، روند صعودی خواهد بود. فرض شد که شرکت کلیه محصولات تولیدی هر سال خود را در هر 2 حالت انجام و عدم انجام افزایش سرمایه، در همان سال به فروش می رساند. گفتنی است، در حالت انجام افزایش سرمایه، به دلیل بهبود وضعیت سرمایه در گردش، تعداد تولید و فروش محصولات خاور، روند افزایشی خواهد داشت و سود شرکت و قیمت سهام، افزایش خواهد یافت.
پیش بینی می شود که با افزایش سرمایه خاور، شاهد تغییرات چمشگیری در فروش محصولاتی چون: کامیون سبک، کامیون سنگین، مینی بوس، ون و وانت پیکاپ، اتوبوس و آمبولانس باشیم.
یعنی با افزایش سرمایه خاور تا سال 1404، جمع فروش حسابرسی شده سال 1399 از 4019 دستگاه به 7200 دستگاه در سال 1404 شمسی افزایش خواهد یافت که خبر خوبی برای سهامداران ایران خودرو دیزل خواهد بود.
با توجه به مفروضات فوق ، درآمدهای عملیاتی شرکت ایران خودرو دیزل طی سال های 1401 تا 1404 شمسی به شرح اعلامی در عکس بالا است.
جمع درامد عملیاتی حسابرسی شده خاور در سال 1399، 40.439.900 میلیون ریال است که با انجام افزایش سرمایه در سال 1404 شمسی، جمع درآمد عملیاتی خاور به رقم شگفت انگیز 309.562.962 میلیون ریال افزایش خواهد یافت.
مفروضات پیش بینی صورت وضعیت مالی
- در فرض انجام افزایش سرمایه از محل تجدید ارزیابی دارایی ها، ارزش طبقه زمین و ساختمان بر اساس ارزش کارشناسی شده آن ها منظور شده است.
- ارزش سرمایه گذاری های بلندا مدت در حالت انجام افزایش سرمایه، بر اساس ارزش کارشناسی در حالت عدم انجام افزایش سرمایه برابر با سال 1399 و ثابت در نظر گرفته شده است.
- بخش عمده مانده دریافتنی های بلند مدت در سال 1399، مربوط به اسناد دریافتنی است که سر رسید آن سال 1401 می باشد. به همین دلیل، مبلغ آن در سال 1400، به دریافتی های کوتاه مدت منتقل شده و در سال 1401 تسویه می شود.
- پیش پرداخت هاعمدتا بابت خرید مواد اولیه جهت تولید است. که به میزان 24 درصد بهای تمام شده مطابق سال گذشته محاسبه شده است.
- موجودی مواد و کالا عمدتا شامل کالای ساخته شده و مواد اولیه است که به میزان 40 درصد بهای تمام شده مطابق با سال 1399 است.
همراه گرامی
این گزارش، اطلاعات خوبی درباره وضعیت حال و آینده شرکت ایران خودرو دیزل به شما می دهد. اطلاعاتی که نشان دهنده تغییرات چشمگیر در تولید و فروش و درامد های عملیاتی خاور تا سال 1404 شمسی است. اگر قصد شرکت در افزایش سرمایه خاور را دارید، مشارکت در آن توصیه می شود. شاخص کل بورس ایران پس از 11 ماه ریزش دستوری در یک سال پایانی دولت تدبیر و امید، پس از فراز و نشیبی، دوباره سقف 2 میلیون واحد قبلی را شکسته و به سمت 3 میلیون واحد در سال 1401 شمسی حرکت خواهد کرد.
نظرات خود را از طریق بخش کامنت به اشتراک گذاشته و لینک این گفتار را از طریق کانال سهامداران خاور در تلگرام به اطلاع هم سهمی ها برسانید.
